La Cina guida la transizione verso una valuta digitale

Il mondo si sta rapidamente muovendo verso una società completamente cashless. Le valute digitali delle banche centrali (Central Bank Digital Currencies - CBDC) rappresentano il prossimo passo logico verso la digitalizzazione del denaro - una tendenza che vede attualmente in testa la Cina.

Una CBDC è uno strumento digitale altamente sicuro, creato e garantito da una banca centrale. Rappresenta un credito direttamente nei confronti della banca centrale, la quale utilizzerebbe un database gestito internamente o dal governo per tenere traccia del volume di denaro posseduto da ciascuna entità, azienda o individuo. Circa l’80% di 66 banche centrali sta già lavorando alle CBDC.

Le CBDC consentirebbero alle banche centrali di monitorare i volumi di moneta in circolazione e garantire la stabilità dell’intero sistema finanziario e dei pagamenti. Inoltre, aiuterebbero i governi a prevenire attività illecite e forme di evasione fiscale, visto che le banche centrali terrebbero traccia dell’esatta ubicazione di ogni unità della propria valuta.

I vantaggi delle CBDC rispetto all’attuale sistema si misurano in termini di efficacia e rapidità, sicurezza e affidabilità. Queste nuove valute contribuirebbero inoltre ad aumentare l’inclusione finanziaria, permettendo a tutti i cittadini di aprire un conto corrente di base gratuito o a basso costo presso la stessa banca centrale. Un ulteriore risvolto sarebbe il notevole incremento dell’efficienza nei pagamenti internazionali.

Mentre per i paesi occidentali ci vorrà probabilmente del tempo per introdurre le valute digitali, le prime prove sul campo sono già in corso in quattro città della Cina. Ad aprile 2020, il sistema di pagamento Digital Currency Electronic Payment (DCEP) ha fatto il suo debutto a Shenzhen, Suzhou, Xiong’an e Chengdu. Secondo le dichiarazioni della People’s Bank of China (PBoC), la valuta digitale dovrebbe entrare in vigore in tempo per le Olimpiadi invernali del 2022 che si svolgeranno a Pechino.

Lo yuan digitale sarà emesso e garantito dal governo cinese e depositato su un portafoglio digitale invece che su un conto corrente. Con il loro digital wallet, gli utenti potranno quindi eseguire le normali transazioni quotidiane, ad esempio pagare la spesa, inviare e ricevere denaro e trasferirlo tramite gli sportelli automatici. Lo yuan digitale rientrerà così nella forma più liquida di massa monetaria, altrimenti nota come “M0”, andando a sostituire parte delle banconote e delle monete in circolazione nel sistema economico.

Vari paesi intendono passare ai pagamenti digitali con tempistiche diverse. In virtù del loro utilizzo quotidiano, i pagamenti in contanti hanno una componente sociale profondamente radicata, il che può comportare una transizione molto graduale ai pagamenti digitali, anche in presenza della necessaria infrastruttura tecnologica. Senza sistemi consolidati e con una popolazione poco avvezza alla tecnologia, nell’ultimo decennio i pagamenti mobili hanno preso piede molto rapidamente in Cina, dove oggi registrano il più alto tasso di penetrazione al mondo. Già al primo posto in fatto di pagamenti mobili, non ci sarebbe da stupirsi se la Cina definisse anche lo standard per il passaggio alle CBDC.

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